[Å×ũȦ¸¯] ±ÝÀ¶ÁöÁÖ»çµéÀÇ ºÎħÀÌ ½ÉÇÑ »ó¹Ý±â¿´´Ù. ±×·³¿¡µµ ¾çÁ¾Èñ ȸÀåÀÌ ¸®µåÇÏ´Â KB±ÝÀ¶ÁöÁÖ°¡ ¹ß±ºÀÇ ½ÇÀûÀ¸·Î ±ÝÀ¶ÁöÁÖ 1À§·Î Àçµî±ØÇß´Ù. KB±ÝÀ¶ÀÇ 2ºÐ±â ´ç±â¼øÀÌÀÍÀº 1Á¶7324¾ï¿øÀ¸·Î, Àü³âº¸´Ù 15.6% ´Ã¾úÀ¸¸ç ÀºÇà°ú ºñÀºÇàÀÇ °í¸¥ ¼ºÀåÀÌ ½ÇÀû »ó½ÂÀÇ ¿øµ¿·ÂÀ̾ú´Ù´Â Æò°¡°¡ µé·Á¿Â´Ù. ¾÷°è¿¡¼ ÃßÁø·ÂÀÌ °ÇÑ ¾çÁ¾Èñ ¸®´õ½Ê ´öºÐÀ̶ó´Â Æò°¡°¡ ³ª¿À´Â ÀÌÀ¯´Ù.
°è¿»ç ¾È¿¡¼´Â KB¼ÕÇغ¸Çè(´ëÇ¥ ±¸º»¿í)ÀÌ »ó¹Ý±â °ßÁ¶ÇÑ ½ÇÀûÀ» ³»¸ç KB±ÝÀ¶ÀÇ °ßÀÎÂ÷°¡ µÆ´Ù. ºñ±ÝÀ¶ ºÎ¹®ÀÇ ¼±ÀüÀ̾ú´Ù. KBÁõ±Çµµ ¼±ÀüÇß´Ù.
ƯÈ÷ ¿ÃÇØ 1ºÐ±â KB±¹¹ÎÀºÇàÀÌ 'È«Äá ELS' °ü·Ã Ãæ´çºÎ並 ¾à 6600¾ï ¿øÀ̳ª Àû¸³ÇÏ¸ç ´ë±Ô¸ð ÀÏȸ¼º ¼Õ½ÇÀ» ±â·ÏÇßÀ½¿¡µµ 2ºÐ±â¿¡ À̸¦ °ð¹Ù·Î ¸¸È¸ÇÒ Á¤µµ·Î ȸº¹ÇÑ µ¥´Ù ³î¶ó¿î ½ÇÀûÀ¸·Î »ó¹Ý±â ±âÁØ ´ç±â¼øÀÌÀÍ 1À§¸¦ ´Þ¼ºÇß´Ù.
¾÷°è¿¡¼± ‘¾î·Á¿ò ¼Ó¿¡¼ Àå»ç Âü Àß Çß´Ù’´Â ÆòÀ» µéÀ» Á¤µµ·Î ¾àÁøÇÑ »ó¹Ý±â¿´´Ù.
KB±ÝÀ¶ÀÇ ¾àÁøÀº º¸Çè °è¿»çÀÎ KB¼Õº¸ÀÇ ºñ¾àÀûÀÎ ½ÅÀå°ú KBÁõ±Ç ¹× KB¶óÀÌÇÁÀÇ ¾ÈÁ¤Àû ¼ºÀåÀÌ °áÁ¤ÀûÀ̶ó°í Æò°¡µÈ´Ù. ƯÈ÷ KB±ÝÀ¶ µÎ º¸Çè °è¿»çÀÇ »ó¹Ý±â ´ç±â¼øÀÌÀÍ ÇÕ»ê¾×Àº 7743¾ï ¿øÀ¸·Î ¡ãKBÁõ±Ç(3761¾ï ¿ø) ¡ãKB±¹¹ÎÄ«µå(2557¾ï ¿ø)¿Í ÇÔ²² ºñÀºÇà ½ÇÀû¿¡ Å©°Ô ±â¿©Çß´Ù.
¾çÁ¾Èñ ȸÀåÀÌ ºÎħÀÌ ½ÉÇÑ ±ÝÀ¶½ÃÀå¿¡ Áö³ªÄ¡°Ô ÀÇÁ¸ÇÏÁö¾Ê°í ºñ±ÝÀ¶ ½ÃÀå±Ç À°¼º°ú °³¹ß¿¡ ÈûÀ» ±â¿ïÀÎ °á°ú¶ó´Â À̾߱⵵ Èê·¯³ª¿Â´Ù.
¿ÃÇØ »ó¹Ý±â ÀºÇà±Ç¿¡¼± ELS »çÅÂ¿Í »ó»ý±ÝÀ¶ °È·Î ½ÇÀû °³¼±ÀÌ ½±Áö ¾ÊÀº ÇüÆíÀ̾ú´ø °ÍÀÌ »ç½ÇÀ̾ú´Ù. 1ºÐ±â´Â ±ÝÀ¶±ÇÀÇ ¾ÇÀç Åõ¼ºÀ̶ó´Â ¸»ÀÌ ³ªµ¹ Á¤µµ¿´´Ù. À̸¦ ±Øº¹Çϱâ À§ÇØ ¾ç ȸÀåÀº ºñÀºÇà °è¿»ç¿¡ ÈûÀ» ½Ç¾îÁÖ¸ç °æ¿µÁø¿¡°Ô ÀÚÀ²ÀûÀÎ ¸®µù Àü·«À» ±¸»çÇϵµ·Ï ¹è·ÁÇØ ÁØ Àü·«À» ÅëÇØ ¼öÀÍ ¹æ¾î¿¡ ¼º°øÇß´Ù´Â Æò°¡µµ ¹Þ°í ÀÖ´Ù.
¾çÁ¾Èñ ȸÀåÀº ȸÀå ÃëÀÓºÎÅÍ ÁÙ°ð ºñÀºÇà ºÎ¹® °È¿¡ ÁýÁßÇØ ¿Ô´Ù. ÀÌ´Â ÀºÇà°ú ºñÀºÇàÀÇ ±ÕÇüÀ» ÅëÇÑ Áö¼Ó°¡´ÉÇÑ ¼ºÀå°ú ½Å¼ºÀå µ¿·ÂÀ» ¹ß±¼Çϱâ À§ÇÔÀÌ´Ù. ±×·ìÀÇ ÀÌÀÍÀº ½ÇÀÍ°ú À̹ÌÁö ÀÌÀÍÀÌ ÀÖ´Ù. ÀºÇàÀÌ Â÷ÁöÇÏ´Â ÀÌÀÍ ºñÁßÀÌ »ó´çÈ÷ ³ôÀ¸¸é ½ÇÀÍÀº ì±âÁö¸¸ ‘ÀÌÀÚÀå»ç’ ¿¡¸¸ ¸Å´Þ¸°´Ù´Â ºñÆÇÀÌ µû¶ó¿Â´Ù. °Ô´Ù°¡ »ó»ý±ÝÀ¶À» ¿ÜÄ¡´Â Á¤ºÎÀÇ °ßÁ¦µµ ºÎ´ãÀÌ µÈ´Ù. µû¶ó¼ ºñÀºÇà ºÎ¹® °È´Â Ãß°ÝÇÏ´Â ´Ù¸¥ ±ÝÀ¶±×·ì°úÀÇ °æÀï·ÂÀ̳ª ¼öÀͼº È®º¸ Ãø¸é¿¡¼ KB±ÝÀ¶ÀÇ Àå±â°¡ µÉ ¼ö ÀÖ´Ù.
±×·± Àü·«ÀÌ ¸ÔÇôµç °ÍÀÌ ±×·ì ¸®µù Àü·«ÀÇ °ßÀÎÂ÷°¡ µÈ KB¼Õº¸ÀÌ´Ù.
ÀÌ È¸»ç´Â ¿Ã »ó¹Ý±â ±ÝÀ¶ÁöÁÖ º¸Çè °è¿»ç Áß °¡Àå ¸¹Àº ¼øÀÌÀÍÀ» ¿Ã·È´Ù.
8¿ù ÃÊ º¸Çè¾÷°è¿¡ µû¸£¸é KB¼Õº¸ÀÇ »ó¹Ý±â ´ç±â¼øÀÌÀÍÀº Àü³â µ¿±â ´ëºñ 8.9% Áõ°¡ÇÑ 5720¾ï¿ø¿¡ À̸¥´Ù. ±¸ »çÀåÀÇ Àü·«Àº Àå±âº¸Çè ÆǸſ¡ ÁýÁßÇÏ¸é¼ º¸Ç迵¾÷ ÀÌÀÍÀÇ ÁýÁßÀûÀÎ È®´ë Àü·«À» ÆîÄ£ °ÍÀ¸·Î Á¤¸®µÈ´Ù.
³»ºÎ °ü°èÀÚ¿¡ µû¸£¸é »ó¹Ý±â º¸Ç迵¾÷¼ÕÀÍÀº 6882¾ï¿øÀ¸·Î Àü³â µ¿±â ´ëºñ 30.1% ±ÞÁõÇß´Ù. Àå±âº¸À强 »óÇ° ÆǸŰ¡ ´Ã¾î³ª¸é¼ º¸Çè°è¾à¸¶Áø(CSM)Àº 9Á¶858¾ï¿øÀ» ±â·ÏÇØ Àü³âº¸´Ù 8.1%Áõ°¡Çß´Ù. KB¼Õº¸´Â ¿ÃÇØ »ó¹Ý±â Áß '5.10.10(¿ÀÅÙÅÙ)'°ú '3.10.10(»ïÅÙÅÙ)' µî ¼¼ºÐÈµÈ À¯º´ÀÚº¸Çè »óÇ° ¶óÀξ÷À» ±¸ÃàÇÏ¸ç °í°´ À¯Ä¡¿¡ ¸ôÀÔÇØ ¿Ô´Âµ¥ ÀÌ Àü·«ÀÌ ¸ÔÇôµé¾ú´Ù.
Àå±â·ÀϹݺ¸Çè ¼ÕÇØÀ² °³¼±µµ µµ¿òÀÌ µÆ´Ù. Áö³ 2022³â 83.1%¿´´ø Àå±âº¸Çè ¼ÕÇØÀ²Àº Áö³ÇØ ¸» 82%, ¿Ã »ó¹Ý±â 80%·Î ³»·Á°¡¸ç ȸ°èÀÇ °ÇÀü¼ºµµ °³¼±Çß´Ù.
ÁöÁÖ¿¡ ³ôÀº ±â¿©µµ¸¦ ±â·ÏÇÏ¸é¼ ±×·ì ºñÀºÇà°è¿»ç ³» ÀÔÁöµµ ÇÑÃþ °ÈµÈ °ÍÀ¸·Î Æò°¡µÈ´Ù. ±×·ì »ó¹Ý±â ¼øÀÌÀÍ¿¡¼ KB¼Õº¸ ±â¿©µµ´Â 20%¸¦ ³Ñ¾î¼¹´Ù. ºÐ±â ±âÁØÀ¸·Î´Â KB±ÝÀ¶ÀÌ 2ºÐ±â¿¡ 1Á¶7324¾ï¿øÀÇ ´ç±â¼øÀÌÀÍÀ» ¿Ã¸®¸é¼ »ç»ó ÃÖ´ë ½ÇÀûÀ» ±â·ÏÇߴµ¥ ÀÌ Áß 16.1%°¡ KB¼Õº¸¿¡¼ ³ª¿Ô´Ù. Áö³ 2022³â KB¼Õº¸ÀÇ ¿¬°£¼øÀÌÀÍÀÌ 5577¾ï¿øÀ» ±â·ÏÇØ ±×·ì ³» ¼øÀÍ ºñÁßÀÌ 12.6%¿¡ ºÒ°úÇß´ø °Í°ú ºñ±³ÇÏ¸é ±¸ »çÀå ÃëÀÓ ÈÄ ÁöÁÖ ³» ±â¿©µµÀÇ ¼ºÀåÀ» ¿³º¼ ¼ö ÀÖ´Ù.
KBÁõ±ÇÀÇ ¼ºÀå
KBÁõ±Ç(±è¼ºÇö »çÀå)ÀÌ ¿ÃÇØ ¹Ý±â ±âÁØ ¿ª´ë ÃÖ´ë ½ÇÀûÀ» ´Þ¼ºÇß´Ù.
±è¼ºÇö »çÀåÀº Áö³ ÇØ ¸» 6°³ »çÀå ±³Ã¼ µ¹Ç° ¼Ó¿¡¼µµ ½ÅÀÓÀ» ¹ÞÀº ¸®´õÀÌ´Ù.
Áö³ ´Þ ¸»¿¡ KBÁõ±ÇÀº ¿Ã »ó¹Ý±â ¿¬°á±âÁØ ´ç±â¼øÀÌÀÍ 3761¾ï¿øÀ» ±â·ÏÇß´Ù°í ¹ßÇ¥Çß´Ù. Àü³âµ¿±â 2496¾ï¿øº¸´Ù 50.7% Áõ°¡ÇÑ ¼öÁØÀ̶ó´Â ³»ºÎ¿¡¼µµ ¾àÁøÇß´Ù´Â Æò°¡°¡ ³ª¿Ã Á¤µµ¿´´Ù. °°Àº ±â°£ ¿µ¾÷ÀÌÀ͵µ 4930¾ï¿øÀ¸·Î 8.5% ´Ã¾ú´Ù.
ÀÌ´Â Áö³ 2017³â Çö´ëÁõ±Ç°úÀÇ ÇÕº´¹ýÀÎ Ãâ¹ü ÀÌÈÄ ¿ª´ë ÃÖ´ë ¹Ý±â ½ÇÀûÀ¸·Î Æò°¡µÈ´Ù. À̷νá ÀÚ±âÀÚº»ÀÌÀÍ·ü(ROE)Àº 11.80%¸¦ ±â·ÏÇßÀ¸¸ç °¥¼ö·Ï À繫 °ÇÀü¼ºÀ» ³ôÀÌ°í ÀÖ´Ù. 2ºÐ±â¸¸ µû·Î ³õ°í º¸¸é ¼øÀÌÀÍÀº 63.7% ¼ºÀåÇÑ 1806¾ï¿øÀÎ °ÍÀ¸·Î ¾Ë·ÁÁ³´Ù.
KBÁõ±ÇÀº ¼¼ºÎÀûÀ¸·Î´Â ºê·ÎÄ¿¸®Áö¿Í Æ®·¹À̵ù ¼º°ú°¡ ÁÁ¾Ò´Ù. 1ºØ±â¿¡µµ KBÁõ±Ç ¾ÖÇø®ÄÉÀÌ¼Ç Á¡À¯À²ÀÌ ±ÝÀ¶ÅõÀÚ ¾÷°è 1À§¸¦ ´Þ¼ºÇϸç 2ºÐ±â ½ÇÀûÀ» °ßÀÎÇÑ ¹Ù ÀÖ´Ù. ÀÌ´Â À§Å¹¸Å¸Å¸¦ °¡¸®Å°´Â ºê·ÎÄ¿¸®Áö ¼ºñ½º Â÷º°È°¡ ÀûÁßÇÑ °Í. ¾÷°è´Â °³ÀÎ°í°´(¸®Å×ÀÏ) ºÎ¹®ÀÇ ¼ºÀå ÇàÁøÀÌ °è¼ÓµÉ °ÍÀ¸·Î º¸°í ÀÖ´Ù. ¿©±â¿¡ HDÇö´ë¸¶¸°¼Ö·ç¼Ç ±â¾÷°ø°³(IPO) µî ´ëÇü µôÀ» ÁÖ°üÇϸç ÅõÀÚÀºÇà(IB) ºÎ¹®µµ ³ôÀº ½ÇÀûÀ» °ßÀÎÇß´Ù. »ó¹Ý±â¸¦ Àß ¸¶ÃÆ´Ù´Â ÀÚÆòÀ» ¹ÞÀ» Á¤µµÀ̸ç ÁöÁֻ翡¼µµ ¹Ú¼ö¸¦ ¹Þ¾Ò´Ù.
KB¶óÀÌÇÁÀÇ ÀÎÁ¤ÀûÀÎ ¼ºÀå
2023³â 1¿ù 2ÀÏ Çª¸£µ§¼È»ý¸íº¸Çè°ú KB»ý¸íº¸ÇèÀÇ ÅëÇÕ¹ýÀÎÀÎ KB¶óÀÌÇÁ»ý¸íÀÌ °ø½Ä Ãâ¹üÇßÀ» ¶§¸¸ Çصµ ¼ºÀå °¡´É¼º¿¡ ¹°À½Ç¥¸¦ ´øÁö´Â À̵éÀÌ ÀÖ¾ú´Ù. ÇÏÁö¸¸ 1³â 6°³¿ùÀÌ Áö³ Áö±ÝÀº ¾Æ¹«µµ ¼º°ø °¡´É¼ºÀ» ÀǽÉÇÏÁö ¾Ê°Ô µÆ´Ù.
ÀÌȯÁÖ »çÀåÀº 2021³â KB±ÝÀ¶ÁöÁÖ À繫ÃÑ°ý ºÎ»çÀå¿¡ ¿Ã¶ó KB±¹¹ÎÄ«µå ºñ»óÀÓÀÌ»ç¿Í KBÁõ±Ç ±âŸºñ»ó¹«À̻翡 µîÀçµÆ´Ù. ¿©±â¼ ´«¿©°Ü º¼ Á¡Àº KB±ÝÀ¶ÁöÁÖ ºÎ»çÀå ÀÚ¸®°¡ ±ÝÀ¶±×·ìÀ» ´ëÇ¥ÇÏ´Â Â÷¼¼´ë ¸®´õ±ºÀ¸·Îµµ Æò°¡¹Þ°í ÀÖ´Ù´Â °ÍÀÌ´Ù. À繫ÃÑ°ý Ã¥ÀÓÀÚ´Â ´õ ¸»ÇÒ °Íµµ ¾ø´Ù.
°°Àº ±æÀ» ¾Õ¼ °É¾ú´ø ¾ç ȸÀåÀÌ ÀÌȯÁÖ »çÀåÀ» ´«¿©°Ü º» °ÍÀº ´ç¿¬ÇÑ ÀÏÀÌ°í ´ëÆø ¹°°¥À̸¦ Çß´ø Áö³ ÇØ 12¿ù Àλ翡¼µµ ±×¸¦ ½ÅÀÓÇß´Ù.
ÀÌȯÁÖ »çÀåÀº ¾ÈÁ¤ÀûÀÎ ½ÇÀû ¼ºÀå¼¼¸¦ Áß½ÃÇϸç ÀÓÁ÷¿øµéÀ» °Ý·ÁÇß´Ù.
±× °á°ú »ó¹Ý±â¸¦ »ìÆ캸¸é KB¶óÀÌÇÁ´Â 'ÀúÃ༺ º¸Çè' ¿µ¾÷¿¡ ¸¹Àº °øÀ» µé¿´°í »ý¸íº¸Çè»çµéÀÌ º¸À强 º¸Çè ¿µ¾÷ °æÀïÀ» ¹úÀÏ ¶§ ´Ü±â³³ Á¾½Åº¸Çè ÆǸŸ¦ Áö¾çÇÏ°í ¿¬±Ýº¸Çè ºñÁßÀ» ³ôÀÌ¸ç »ý¸íº¸Çè º»¾÷¿¡ ÁýÁßÇß´Ù.
¾÷ÀÇ º»Áú¿¡ Ã漺ÇÏÀÚ´Â ÃëÁö¿´´Ù. ±× °á°ú KB¶óÀÌÇÁÀÇ ÀúÃ༺ º¸Çè APE ºñÁßÀº 82.2%¿¡ ´ÞÇÏ´Â ³ôÀº ½ÇÀûÀ» ¿Ã¸®°Ô µÆ´Ù. Áö³ ÇØ »ó¹Ý±â ÀúÃ༺ º¸Çè ºñÁßÀÌ 13%¿¡ ºÒ°úÇß´ø °Í°ú ºñ±³Çغ¸¸é õ¾çÁöÂ÷ÀÌ´Ù.
ÅëÇÕ Ãâ¹ü ÀÌÈÄ º»¾÷ °æÀï·ÂÀ» °ÈÇÏ°í ÇâÈÄ ¼öÀÍÀ» âÃâÇÒ ¼ö ÀÖ´Â ¼ºÀ强°ú °ÇÀü¼ºÀ» ²ÙÁØÈ÷ ³ô¿©¿Â °á°ú¿´´Ù.
KB¶óÀÌÇÁ»ý¸íÀÇ ¿Ã »ó¹Ý±â ´ç±â¼øÀÌÀÍÀº 2023¾ï¿øÀ¸·Î Àü³â µ¿±â ´ëºñ 8.2% °¨¼ÒÇßÁö¸¸ º¸ÇèÀÌÀÍÀº 1597¾ï¿øÀ¸·Î Àü³â µ¿±â ´ëºñ 195¾ï¿ø(13.9%) ´Ã¾ú´Ù. ¶Ç ÀúÃ༺ APE´Â 481¾ï¿ø¿¡¼ 2816¾ï¿ø±îÁö Áõ°¡Çß°í ¿¬±Ýº¸Çè APE°¡ 2587¾ï¿øÀ¸·Î ´ëºÎºÐÀ» Â÷ÁöÇÏ°í ÀÖ´Ù.
ȸ»çÀÇ À繫°ÇÀü¼ºÀº ¾ÈÁ¤ÀûÀ̶ó°í ÀüÇÑ´Ù. ű½º ºñÀ²Àº 313.5%·Î Áö³ÇØ »ó¹Ý±â ´ëºñ 42.8% Áõ°¡Çß´Ù.
ÀÌ È¸»ç´Â ¾ÈÁ¤Àû ¼øÀÍÀÌ »ó´ëÀûÀÎ °Á¡ÀÌÁö¸¸ ¾ÕÀ¸·Î ¿µ¾÷ ºÎ¹®¿¡¼ ¼öÀͼºÀÌ ³ôÀº º¸À强 º¸Çè À§ÁÖÀÇ ¿µ¾÷À» È®´ëÇØ¾ß ÇÑ´Ù´Â À̾߱⵵ ³ª¿À°í ÀÖ´Ù.
ÁÖÁÖȯ¿øÃ¥, ÅõÀÚÀÚµé ȯ¿µ
¾ç ȸÀåÀº ÃëÀÓÇϸ鼺ÎÅÍ ‘ÁÖÁÖ¿¡°Ô º¸´äÇÒ ¼ö ÀÖ´Â ÁÖÁÖȯ¿ø°æ¿µ’À» ¿ÜÃÄ ¿Ô´Ù. ÀÌ¿¡ KB±ÝÀ¶Àº ±¹³» »óÀå»ç Áß Ã³À½À¸·Î Á¤ºÎ ÁÖµµÀÇ '¹ë·ù¾÷ ÇÁ·Î±×·¥'¿¡ µ¿ÂüÇÏ°í '¹è´çÃÑ¾× ±âÁØ ºÐ±â ±Õµî¹è´ç'À» »õ ÁÖÁÖȯ¿ø Á¤Ã¥À¸·Î ³»³ù´Ù. ÀÌ·± Ä£ ÁÖÁÖȯ¿ø Á¤Ã¥À¸·Î KB±ÝÀ¶ÀÇ ÁÖ°¡´Â 1³â ¸¸¿¡ 80% °¡±îÀÌ ±ÞµîÇØ ºÎ·¯¿òÀ» »ç°í ÀÖ´Ù.
2ÀÏ ¿ÀÀü ÇöÀç 84,300¿øÀÇ ÁÖ°¡¿¡ ½ÃÃÑÀº 34Á¶ 160¾ï¿ø¿¡ À̸¥´Ù.
¾÷°è¿¡¼± KB±ÝÀ¶ÀÌ ½ÇÀû°ú ÀÚº»ºñÀ², ÁÖÁÖȯ¿ø ±Ô¸ð ¹× Á¤Ã¥ °¡½Ã¼º µî¿¡¼ °æÀï»ç ´ëºñ ¿ìÀ§¸¦ Áö¼ÓÇÏ°í ÀÖ´Ù¸é¼ ÁÖÁÖȯ¿ø Á¤Ã¥ÀÌ ³»Èijâ±îÁö´Â ¾ÈÁ¤ÀûÀ¸·Î Àü°³µÉ È®·üÀÌ Áö¼ÓÀûÀÎ ¼ºÀåÀÌ °¡´ÉÇÒ °ÍÀ¸·Î º¸°í ÀÖ´Ù.
![1722565812_213479_contents0.jpg](//cdn2.ppomppu.co.kr/zboard/data3/2024/0802/1722565812_213479_contents0.jpg) |
¾çÁ¾Èñ KB±ÝÀ¶ ȸÀå(»çÁø=KB±ÝÀ¶) |
¨Ï Techholic(http://www.techholic.co.kr) ¹«´ÜÀüÀç ¹× Àç¹èÆ÷±ÝÁö
|